매각구조
| 매도자 | 기프트레터 |
| 인수자 | 하이퍼코퍼레이션 |
| 거래종결일 | 24년 10월 2일 |
| 지급방식 | 전액 현금 지급
계약금 : 2024. 09. 20 : 40억원
잔 금 : 2024. 10. 02 : 40억원 |
| 거래대금 | 80억 |
| 인수지분 | 100% |
| 주주가치 | 80억원 |
| 이자부부채 | 6.5억원 |
| 기업가치 | 86.5억원 |
| EBITDA Multiple | 32배 (23년말 EBITDA 2.7억원) |
| PSR | 0.45배 (23년 매출 192억원) |
* 24년 반기 영업이익 14.1억원으로 24년추정 영업이익 22.6억원 기준 EBITDA Multiple는 3.8배
매각기업 Overview
기업명 | 기프트레터(주) |
기업형태 | 법인사업자 |
대표자명 | 석봉상 |
설립일 | 2013-05-09 |
주소(도로명) | 서울 서초구 논현 |
홈페이지 | www.giftletter.co.kr |
표준산업 | 전자상거래 소매업 |
주생산품 | 모바일 쿠폰 |
2013년 설립된 기프트레터(GiftLetter)는 모바일 쿠폰을 기반으로 모바일 마케팅과 커머스 서비스를 제공하는 기업으로 400여개 제휴 브랜드와 800여개 협력사를 확보한 국내 최대 디지털 쿠폰 발행사로 공급 상품수는 6323개에 달합니다.
대상 회사의 주요 매출은 B2B 중심의 모바일 쿠폰 유통에서 발생하며, 관련 상품권 교환 매출 및 수수료 수익이 대부분을 차지하고 있습니다.
디지털 선물 카드 서비스와 플랫폼을 통해 개인 및 기업 고객이 온라인에서 다양한 상품권과 기프트 카드를 구매하고 이를 선물할 수 있는 솔루션을 제공합니다. 특히, 여러 브랜드의 상품권을 통합하여 손쉬운 접근성을 제공하며, 모바일과 웹을 통해 즉각적인 선물 전달과 구매가 가능한 편리함을 제공합니다. 또한, 기프트레터는 개인화된 메시지를 통해 디지털 형태로 선물을 주고받을 수 있어, 특별한 기념일이나 일상적인 선물 주고받기의 경험을 더욱 특별하게 만들어 줍니다.
차별화된 요소로는 다양한 브랜드와의 파트너십을 통해 폭넓은 상품권 선택지를 제공하며, 빠르고 간편한 선물 전달 시스템을 구축하여 디지털 시장에서의 편의성을 극대화한 점을 들 수 있습니다. 기프트레터는 디지털 기프트 시장의 성장과 함께 빠르게 주목받고 있으며, 지속적인 파트너십 확장과 더불어 국제 시장으로의 확장도 이루어지고 있습니다.
2013년 기프트엔 법인 설립
2014년 코레일유통 포인트몰 E-쿠폰 운영 및 카카오톡 선물하기 상품공급
2015년 라오펑요 중국사업 전문기업 설립
2016년 인도네시아 모바일 쿠폰서비스 런칭
2017년 위메프, AK몰 등 다수 기업과 모바일 쿠폰 서비스 제휴
2018년 기프트레터로 사업자명 변경
2020년 자회사설립(쿠폰베이)
2021년 삼성전자 B2B 파트너사 계약 체결
2022년 틱톡 모바일 쿠폰 상품공급 계약
2023년 통신3사 등 다수 기업과 모바일 쿠폰 서비스 제휴
재무현황
결산년도 | 총자산 | 자본금 | 자본총계 | 매출액 | 영업이익 | 당기순이익 |
2023-12-31 | 4,134,043 | 500,000 | 2,016,082 | 19,219,322 | 272,779 | 337,748 |
2022-12-31 | 3,300,785 | 500,000 | 1,678,334 | 9,520,861 | 85,557 | 88,527 |
2021-12-31 | 2,828,535 | 500,000 | 1,589,807 | 36,629,239 | 56,101 | 46,430 |
2020-12-31 | 4,532,204 | 500,000 | 1,543,377 | 33,429,293 | 95,362 | 119,739 |
2019-12-31 | 3,052,749 | 500,000 | 1,823,638 | 8,403,046 | 65,889 | 12,480 |
2021년에는 매출이 366억원이나 모바일 쿠폰을 고객사에 판매함에 따라 발생하는 상품권매출이 주요 매출인 회사의 특성상 취급고액(총액법)을 매출액으로 계상한 것으로 추정되며, 2022년부터 순액법 적용한 매출로 적용되어 95억원의 매출 규모를 보입니다. 2023년에는 매출이 192억원으로 증가하며 2022년 대비 큰 성장세를 보였습니다. 2024년에는 틱톡 라이트 공급이 늘면서 24년 상반기 매출이 235억원 수준으로 확인됩니다. |
인수 포인트
| 하이퍼코퍼레이션이 기프트레터를 인수한 주요 이유는 모바일 상품권 시장에서의 입지 강화와 자체 플랫폼의 경쟁력 향상입니다. 하이퍼코퍼레이션이 기프트레터 인수를 통해 하이퍼라이프케어 플랫폼을 더욱 강화할 계획입니다. 특히 모바일 쿠폰과 바우처 기술을 도입하여, 기업 간 거래(B2B)와 기업과 소비자 간 거래(B2C) 모바일 솔루션을 확대하고, 디지털 커머스 플랫폼의 경쟁력을 높이는 것을 목표로 하고 있습니다. 또한, 기프트레터는 지난 2021년부터 틱톡의 앱테크 버전인 틱톡라이트(Tiktok lite)에 모바일 쿠폰을 단독 공급하고 있어, 하이퍼코퍼레이션이 추진하는 틱톡 라이트와 같은 콘텐츠 플랫폼 간의 시너지를 통해, 디지털 상품권과 모바일 커머스의 결합된 비즈니스 모델을 더욱 발전시킬 계획입니다. |
1. B2B 모바일 쿠폰 시장에서의 확장
기프트레터는 B2B 모바일 쿠폰 유통을 통해 주요 매출을 발생시키는 기업으로, 약 800여 개의 제휴사를 통해 상품권을 유통합니다. 하이퍼코퍼레이션은 이 네트워크를 활용해 자사의 하이퍼라이프케어 플랫폼과 연계할 수 있습니다. 이를 통해 디지털 바우처 및 커머스 시장에서의 입지를 강화할 수 있으며, 장기적으로 기업 간 거래(B2B)를 더욱 활성화할 수 있을 것으로 예상됩니다.
2. 디지털 바우처 시장 성장
디지털 및 모바일 기반의 상품권 시장은 전 세계적으로 꾸준히 성장하고 있습니다. 특히, 전자상거래와 모바일 커머스의 확대에 따라 상품권과 쿠폰의 수요가 증가하고 있으며, 이는 하이퍼코퍼레이션이 인수한 기프트레터의 사업 영역과도 잘 맞아떨어집니다. 이를 통해 시장 트렌드에 맞춘 성장 가능성이 높습니다.
3. 기술적 시너지 효과
하이퍼코퍼레이션은 하이퍼라이프케어 플랫폼이라는 자체 기술 기반의 서비스를 운영하고 있습니다. 기프트레터의 모바일 쿠폰 인프라와 하이퍼코퍼레이션의 기술력이 결합되면, 사용자 경험 개선과 새로운 기능 도입이 가능할 것입니다. 이를 통해 고객 충성도를 높이고, 신규 서비스를 출시함으로써 경쟁력을 더욱 강화할 수 있습니다.
4. 글로벌 시장 진출 가능성
기프트레터는 다수의 브랜드와 제휴를 맺고 있는 만큼, 향후 하이퍼코퍼레이션이 이를 활용해 국내외 시장으로 확장할 가능성이 큽니다. 디지털 상품권은 지역에 구애받지 않고 사용될 수 있으므로, 하이퍼코퍼레이션의 글로벌 진출 전략과 맞물려 기프트레터의 플랫폼을 해외로도 확대할 수 있습니다.
5. 장기적인 재무 안정성
기프트레터의 최근 재무 성과에서 보듯이, 2023년에는 매출과 이익이 회복세를 보이고 있으며 2024년에는 큰 폭의 성장이 예상됩니다. 이러한 긍정적인 재무 흐름은 하이퍼코퍼레이션과의 시너지를 통해 더욱 가속화될 가능성이 있습니다. 특히 하이퍼코퍼레이션의 기술력과 자본력이 결합되면 기프트레터의 재무적 안정성이 더욱 공고해질 것입니다.
앞으로 하이퍼코퍼레이션이 어떻게 기프트레터를 활용하고 발전시켜 나갈지, 그 과정을 지켜보는 것도 흥미로울 것 같습니다.
계약금 : 2024. 09. 20 : 40억원
잔 금 : 2024. 10. 02 : 40억원
* 24년 반기 영업이익 14.1억원으로 24년추정 영업이익 22.6억원 기준 EBITDA Multiple는 3.8배
기업명
기프트레터(주)
기업형태
법인사업자
대표자명
석봉상
설립일
2013-05-09
주소(도로명)
서울 서초구 논현
홈페이지
www.giftletter.co.kr
표준산업
전자상거래 소매업
주생산품
모바일 쿠폰
2013년 설립된 기프트레터(GiftLetter)는 모바일 쿠폰을 기반으로 모바일 마케팅과 커머스 서비스를 제공하는 기업으로 400여개 제휴 브랜드와 800여개 협력사를 확보한 국내 최대 디지털 쿠폰 발행사로 공급 상품수는 6323개에 달합니다.
대상 회사의 주요 매출은 B2B 중심의 모바일 쿠폰 유통에서 발생하며, 관련 상품권 교환 매출 및 수수료 수익이 대부분을 차지하고 있습니다.
디지털 선물 카드 서비스와 플랫폼을 통해 개인 및 기업 고객이 온라인에서 다양한 상품권과 기프트 카드를 구매하고 이를 선물할 수 있는 솔루션을 제공합니다. 특히, 여러 브랜드의 상품권을 통합하여 손쉬운 접근성을 제공하며, 모바일과 웹을 통해 즉각적인 선물 전달과 구매가 가능한 편리함을 제공합니다. 또한, 기프트레터는 개인화된 메시지를 통해 디지털 형태로 선물을 주고받을 수 있어, 특별한 기념일이나 일상적인 선물 주고받기의 경험을 더욱 특별하게 만들어 줍니다.
차별화된 요소로는 다양한 브랜드와의 파트너십을 통해 폭넓은 상품권 선택지를 제공하며, 빠르고 간편한 선물 전달 시스템을 구축하여 디지털 시장에서의 편의성을 극대화한 점을 들 수 있습니다. 기프트레터는 디지털 기프트 시장의 성장과 함께 빠르게 주목받고 있으며, 지속적인 파트너십 확장과 더불어 국제 시장으로의 확장도 이루어지고 있습니다.
2013년 기프트엔 법인 설립
2014년 코레일유통 포인트몰 E-쿠폰 운영 및 카카오톡 선물하기 상품공급
2015년 라오펑요 중국사업 전문기업 설립
2016년 인도네시아 모바일 쿠폰서비스 런칭
2017년 위메프, AK몰 등 다수 기업과 모바일 쿠폰 서비스 제휴
2018년 기프트레터로 사업자명 변경
2020년 자회사설립(쿠폰베이)
2021년 삼성전자 B2B 파트너사 계약 체결
2022년 틱톡 모바일 쿠폰 상품공급 계약
2023년 통신3사 등 다수 기업과 모바일 쿠폰 서비스 제휴
결산년도
총자산
자본금
자본총계
매출액
영업이익
당기순이익
2023-12-31
4,134,043
500,000
2,016,082
19,219,322
272,779
337,748
2022-12-31
3,300,785
500,000
1,678,334
9,520,861
85,557
88,527
2021-12-31
2,828,535
500,000
1,589,807
36,629,239
56,101
46,430
2020-12-31
4,532,204
500,000
1,543,377
33,429,293
95,362
119,739
2019-12-31
3,052,749
500,000
1,823,638
8,403,046
65,889
12,480
2021년에는 매출이 366억원이나 모바일 쿠폰을 고객사에 판매함에 따라 발생하는 상품권매출이 주요 매출인 회사의 특성상 취급고액(총액법)을 매출액으로 계상한 것으로 추정되며, 2022년부터 순액법 적용한 매출로 적용되어 95억원의 매출 규모를 보입니다. 2023년에는 매출이 192억원으로 증가하며 2022년 대비 큰 성장세를 보였습니다. 2024년에는 틱톡 라이트 공급이 늘면서 24년 상반기 매출이 235억원 수준으로 확인됩니다.
1. B2B 모바일 쿠폰 시장에서의 확장
기프트레터는 B2B 모바일 쿠폰 유통을 통해 주요 매출을 발생시키는 기업으로, 약 800여 개의 제휴사를 통해 상품권을 유통합니다. 하이퍼코퍼레이션은 이 네트워크를 활용해 자사의 하이퍼라이프케어 플랫폼과 연계할 수 있습니다. 이를 통해 디지털 바우처 및 커머스 시장에서의 입지를 강화할 수 있으며, 장기적으로 기업 간 거래(B2B)를 더욱 활성화할 수 있을 것으로 예상됩니다.
2. 디지털 바우처 시장 성장
디지털 및 모바일 기반의 상품권 시장은 전 세계적으로 꾸준히 성장하고 있습니다. 특히, 전자상거래와 모바일 커머스의 확대에 따라 상품권과 쿠폰의 수요가 증가하고 있으며, 이는 하이퍼코퍼레이션이 인수한 기프트레터의 사업 영역과도 잘 맞아떨어집니다. 이를 통해 시장 트렌드에 맞춘 성장 가능성이 높습니다.
3. 기술적 시너지 효과
하이퍼코퍼레이션은 하이퍼라이프케어 플랫폼이라는 자체 기술 기반의 서비스를 운영하고 있습니다. 기프트레터의 모바일 쿠폰 인프라와 하이퍼코퍼레이션의 기술력이 결합되면, 사용자 경험 개선과 새로운 기능 도입이 가능할 것입니다. 이를 통해 고객 충성도를 높이고, 신규 서비스를 출시함으로써 경쟁력을 더욱 강화할 수 있습니다.
4. 글로벌 시장 진출 가능성
기프트레터는 다수의 브랜드와 제휴를 맺고 있는 만큼, 향후 하이퍼코퍼레이션이 이를 활용해 국내외 시장으로 확장할 가능성이 큽니다. 디지털 상품권은 지역에 구애받지 않고 사용될 수 있으므로, 하이퍼코퍼레이션의 글로벌 진출 전략과 맞물려 기프트레터의 플랫폼을 해외로도 확대할 수 있습니다.
5. 장기적인 재무 안정성
기프트레터의 최근 재무 성과에서 보듯이, 2023년에는 매출과 이익이 회복세를 보이고 있으며 2024년에는 큰 폭의 성장이 예상됩니다. 이러한 긍정적인 재무 흐름은 하이퍼코퍼레이션과의 시너지를 통해 더욱 가속화될 가능성이 있습니다. 특히 하이퍼코퍼레이션의 기술력과 자본력이 결합되면 기프트레터의 재무적 안정성이 더욱 공고해질 것입니다.
앞으로 하이퍼코퍼레이션이 어떻게 기프트레터를 활용하고 발전시켜 나갈지, 그 과정을 지켜보는 것도 흥미로울 것 같습니다.